La mora bancaria dejó de crecer a nivel general, pero sigue avanzando en algunas líneas

La mora interrumpió en junio la tendencia al alza que venía mostrando desde hacía 19 meses, al caer del 7,7% al 7,6% del total de la cartera de préstamos desembolsados por los bancos al sector privado.

Sin embargo, se mantuvieron estables los niveles de irregularidad entre las familias (12,8%) y las empresas (3,5%) y, en el caso de los préstamos personales, incluso, siguió escalando al pasar del 15,9% en mayo al 16,3% el mes siguiente.

El dato general, que había sido adelantado por informes privados, se confirmó oficialmente hoy, al publicar el Banco Central (BCRA) su Informe de Bancos, con cifras consolidadas hasta fines de ese mes.

Y confirmó las estimaciones que se manejaban en la entidad rectora del sistema y los bancos.

La entidad sostuvo en su informe que este mínimo descenso “estuvo explicado por una desaceleración en el ritmo de crecimiento real de la cartera en situación irregular y un aumento real del crédito total” , en alusión a la evolución en junio de los saldos en todas las monedas (nacional y extranjera), que aumentaron 3,1% en el mes y 10,1% interanual.

Pero si se considera solo el crédito en pesos, por el contrario, se observa que los destinados a financiar consumos de individuos o familias se mantuvieron estancados y solo repuntaron los dirigidos a empresas.

Por lo tanto, buena parte de la estabilización se vincula con las “malas razones” : una oferta de préstamos que se mantiene contenida.

Hay que tener presente que los préstamos otorgados en pesos representan aproximadamente el 77% del total desembolsado por los bancos, mientras que los denominados en dólares —aunque vienen creciendo de manera muy sostenida y destacable— equivalen al 23% restante .

Es decir, cerca de 3 de cada 4 pesos que se adeudan a los bancos están vinculados básicamente con sus líneas comerciales o con consumos realizados con tarjetas de crédito y préstamos personales.

En este sentido, el informe oficial concede que, si bien en junio el ratio de irregularidad disminuyó en las tarjetas, en paralelo “aumentó en los préstamos personales y prendarios, manteniéndose sin cambios significativos en los hipotecarios” .

A su vez, con relación al financiamiento a las empresas, si bien el coeficiente de irregularidad se mantuvo en 3,5% —el mismo nivel de mayo—, el BCRA admite que se registraron “leves aumentos mensuales de la mora en los sectores de la construcción, el comercio y la industria y una ligera disminución en la producción primaria” .

El BCRA, en tanto, destacó que el indicador de probabilidad de default estimada (PDE) para el saldo de crédito total al sector privado se redujo 0,2% en junio, hasta ubicarse en 2,6%, porque los bancos “continuaron exhibiendo elevados niveles de cobertura frente al riesgo de crédito” .